Benjamin Yim

05/08/2025

애틀랜타에서 올 초 가장 주목받는 오피스 지역은 N. Fulton/Forsyth

🔸2025년 1분기, North Fulton/Forsyth는 애틀랜타 오피스 시장에서 가장 활발한 임대 활동을 기록했으며, 총 460,000 SF가 거래됐습니다. 이는 도심권에서 가장 많은 임대 면적을 기록한 Buckhead보다 약 17% 높은 수치입니다.

🔸주요 계약으로는 CRH Americas Materials의 50,000 SF 서브리스, SR 400 Peach Partners의 50,000 SF 신규 계약, 그리고 Imerys의 약 50,000 SF 임대 계약이 포함됩니다.

🔸애틀랜타 전체 시장 기준, 1분기 총 임대 면적은 2.4 MSF를 기록했습니다. 이 중 71%는 신규 계약, 29%는 리뉴얼이었습니다. 전체 거래량은 전분기 대비 소폭 감소했으나, 공실률이 2023년 이후 최저 수준까지 하락하면서 시장에 대한 기대감은 계속되고 있습니다.

05/07/2025

[Washington, DC] 며칠 후 열리는 SelectUSA Summit은 미국 연방 상무부가 주관하는 미국 최대 규모의 투자 유치 행사로, 각 주 정부, 주요 산업별 전문가, 글로벌 투자자들, 전 세계 기업들이 한자리에 모입니다.

5/11(일) 열리는 “Investment Fundamentals: Site Selection” 세션은 미국 시장 진출이나 지역 확장을 고려 중인 한국 제조 및 물류 기업에게 특히 유익한 시간이 될 것 같습니다. 저희 시니어 디렉터 Carl Quesinberry가 메인 스피커로서 인사이트를 공유할 예정입니다.

저도 에비슨영 대표로 서밋에 참석할 예정이니 Carl과 함께 인사 나눌 수 있으면 좋겠습니다. 서밋 기간 동안 #631 부스에 있을 예정이니 꼭 한번 방문해 주시기 바랍니다. (벤자민 임 | 678.777.0275)

저희 Avison Young 산업 부동산 팀은
🔸미국 48개 주, 캐나다, 멕시코 등 북미 전역을 커버하며
🔸입지 선정부터 인센티브 협상, BTS(맞춤형 신축 개발) 기회까지
제조업 중심 기업의 북미 진출을 현지에서 직접 도와드리고 있습니다.
#조지아 #텍사스 #앨라배마 #테네시 #사우스캐롤라이나 #루이지애나

The SelectUSA Summit is the U.S. DoC’s flagship event for global companies looking to invest in the U.S. - connecting state-level economic developers, private investors, and international businesses all in one place.

If you’re attending, check out the session “Investment Fundamentals: Site Selection” on 5/11 (Sun). Carl Quesinberry from our U.S. team will be speaking.

I’ll be in attendance as a representative as well, so feel free to say hi during the session or stop by booth #631 anytime throughout the summit.

At Avison Young, we help manufacturers and global firms find the right location, navigate incentives, and unlock Build-to-Suit development opportunities across the U.S., Canada, and Mexico.

03/31/2025

최근 파나마 운하 항만 운영권을 놓고 미국과 중국이 치열한 전략적 경쟁을 벌이고 있습니다. 미국 시장과 관련이 있는 한국 제조/물류 기업이라면 꼭 주목할 만한 상황이라 정리했습니다:

🔸 The key ports around the Panama Canal (Cristobal, and Balboa): They have been operated by CK Hutchison, a Hong Kong-based conglomerate controlled by Li Ka Shing and often seen as aligned with broader Chinese business interests.
파나마 운하의 주요 항만인 Cristobal과 Balboa는 그동안 중국의 영향력이 강한 항만으로 알려져 왔으며, 홍콩의 리카싱이 이끄는 CK 허치슨이 주로 운영해 왔습니다. 이 항만들은 미주와 아시아 간 물류를 연결하는 중요한 허브 역할을 합니다. (Colon도 중국 영향을 받고 있긴 합니다.)

🔸 CK Hutchison agreed to sell these Panama Canal port operations (along with 43 other ports) to BlackRock, in a deal valued at approx. $22.8B.
최근 CK 허치슨은 미국의 글로벌 투자사 블랙록에 파나마 운하 주변 항만 운영권을 포함해, 전 세계 43개 항만 운영권을 약 228억 달러 규모로 매각하기로 했습니다.

🔸 The Chinese gov't strongly opposes this deal due to concerns about weakening its global logistics and supply-chain competitiveness, leaving the deal's finalization uncertain.
중국 정부는 자국의 글로벌 공급망 및 물류 경쟁력 약화를 우려해 이번 거래에 강력히 반발하고 있기에, 거래의 확정 여부가 아직은 불투명합니다.

🔸 For manufacturers and logistics firms heavily relying on the U.S. market, this deal is significant - affecting logistics costs, supply chain stability, and int'l trade policy. Approx. 50% of cargo passing through these Panama Canal ports is directly tied to U.S. trade.
미국을 주요 시장으로 하는 글로벌 제조 및 유통 기업 입장에서는, 이번 항만 운영권 매각이 미국행 물류비용, 공급망 안정성, 그리고 국제적인 무역 정책 변화와 직결되는 중요한 이슈입니다. 특히 파나마 운하를 통해 미국으로 이동하는 전체 화물 물량의 약 50%가 이 항만들을 거치기 때문입니다.

🔸 CK Hutchison currently operates ports in South Korea (Busan and Gwangyang) making this development particularly relevant to Korean companies that may see direct impacts from shifting U.S.-China trade dynamics.
추가로 CK 허치슨은 현재 한국에서도 부산항과 광양항을 운영하고 있어, 향후 미국-중국 간 무역 환경 변화가 한국의 물류 인프라 및 기업들에게도 적지 않은 영향을 미칠 수 있을 것 같습니다.

🔸 Interestingly, this decision is expected around the same time as the deadline on Canada and Mexico tariffs, April 2. Both could have a major impact on political and economic developments.
공교롭게도 파나마 항만 거래의 확정 시점이 미국이 캐나다, 멕시코 관세를 어떻게 할지 결정하는 4월 2일과 겹칩니다. 두 사안 모두 향후 정치와 경제에 큰 영향을 줄 수 있습니다.

Source: Reuters, Bloomberg, Center for Strategic and International Studies (CSIS), Hutchison Ports

이 거래가 앞으로 미국, 중국 그리고 한국을 비롯한 글로벌 무역 환경과 국제 정세에 어떤 변화를 가져올 거라고 생각하시나요?

10/30/2024

3분기 애틀랜타 산업 시장 보고서의 주요 내용을 전해드립니다. Sharing the key insights from the Q3 Atlanta industrial market report.

🔸 임대 활동: 3분기 동안 임대 면적은 940만 SF로 전년 대비 17.5% 증가했으며, 2022년 이후 가장 높은 수치를 기록했습니다. Leasing rose to 9.4 msf during Q3, marking a 17.5% increase YoY, the highest since 2022.

🔸 공실률: 9%로 증가했으나, 신규 개발이 감소하면서 앞으로 몇 분기 동안 점유율이 개선될 것으로 예상됩니다. Vacancy increased slightly to 9%, but with fewer new developments, occupancy is expected to improve in the coming quarters

🔸 신규 개발: 착공 건수는 2021년과 비교해 80% 이상 감소, 2024년에는 770만 SF의 신규 프로젝트가 시작되었습니다. Groundbreakings are down over 80% compared to 2021, with only 7.7 msf of new projects started in 2024.

🔸 소형 공간 수요: 5만 SF 이하의 소형 공간이 3분기 임대 계약의 54%를 차지하며, 소형 공간에 대한 수요가 계속해서 높습니다. Smaller spaces (

10/30/2024

데이터 센터: 북버지니아 1위, 애틀랜타 2위
전년 대비 가장 빠르게 성장하는 콜로케이션 시장

🔺 애틀랜타의 급속한 성장은 피닉스와 댈러스를 제치고 미국에서 두 번째로 큰 데이터 센터 시장으로 부상했습니다. 2023년 말 이후로 총 인벤토리가 거의 두 배로 증가했습니다. 주요 시장들은 공간, 전력 및 전송 능력의 제약을 겪고 있는 반면, 개발업체들은 오스틴과 리노와 같은 2차 시장으로 점점 더 확장하고 있습니다.

Hyperscale vs Colocation: 차이점 설명

Hyperscale
✅ 대규모 IT 인프라를 지원하는 데이터 센터로, 주로 대기업(예: Amazon, Google, Microsoft 등)에서 자체 서버를 운영하며 엄청난 양의 데이터 처리 및 저장을 담당합니다.
✅ 주된 특징은 엄청난 확장성으로, 수천 대의 서버가 클러스터로 구성되어 대규모 데이터를 처리합니다. 대규모 클라우드 컴퓨팅, AI, ML과 같은 고성능 처리 작업에 자주 사용됩니다

Colocation
✅ 여러 회사가 자신의 서버를 외부 데이터 센터에 두고, 해당 시설을 임대하는 방식입니다. 각 회사는 물리적으로 동일한 데이터 센터 내에서 서버를 운영하지만, 자사 서버와 네트워크 인프라를 소유하고 관리합니다​
✅ Colocation은 두 가지 유형으로 나눌 수 있는데, 소규모 고객이 서버 랙이나 캐비닛 공간을 임대하는 리테일 Colocation과, 더 큰 공간과 전력을 장기 임대하는 도매 Colocation이 있습니다

AY 데이터 센터 전문팀:
https://lnkd.in/eDT-jjpG
#데이터센터 #부동산 #애틀랜타

10/02/2024

허리케인 헐린과 항만 파업이 미치는 영향:
미국 동남부 물류 현황

🔸 노스캐롤라이나, 조지아, 사우스캐롤라이나에서는 400곳이 넘는 도로와 철도가 폐쇄되어 주요 물류 경로에 큰 차질이 생기고 있습니다. 전력 중단과 도로 차단으로 인해 연료 공급에 어려움을 겪고 있으며, 이로 인해 트럭 운행이 원활하지 않습니다. Over 400 roads and key railways in NC, GA, and SC are closed, causing major disruptions to freight routes.
🔸 동부와 걸프 코스트 지역의 14개 주요 항만에서 일어난 파업은 매주 $14B 규모의 수입에 영향을 주고 있으며, 특히 #자동차, #리테일, #제약 부문이 타격을 받고 있습니다. The strike at 14 major East and Gulf Coast ports is affecting $14B in weekly imports, particularly in automotive, retail, and pharmaceuticals.
🔸 사바나(Savannah)와 찰스턴(Charleston) 항구는 전력 중단과 혼잡으로 인해 선박 지연이 발생하고 있고, 여기에 항만 파업까지 더해져 상황이 악화되고 있습니다. Ports like Savannah and Charleston are facing significant delays due to power outages and congestion, compounding issues already created by the port strike.
🔸 Walmart (47.7K TEUs), Samsung (33.8K TEUs), LG (24.1K TEUs), Hyundai (13.7K TEUs) 같은 주요 기업들이 허리케인과 파업으로 인해 심각한 물류 차질을 겪고 있습니다. Major importers like Walmart, Samsung, LG, Hyundai are facing significant disruptions due to both the hurricane and the strike.
🔸 일주일 파업만으로도 $3.78B의 경제적 손실이 예상되며, 파업이 길어질 경우 제품 부족과 비용 상승으로 이어질 수 있습니다. A one-week strike could result in $3.78B in economic losses, with extended delays potentially leading to shortages and increased costs for goods.

기업들이 대응하는 방법:
🔹 Walmart와 Hyundai는 선적 경로를 서부 해안이나 캐나다 항구로 변경
🔹 Samsung과 LG는 재고를 미리 앞당겨 주문하였으며,
🔹 제약 업계처럼 시간에 민감한 산업들은 항공 화물을 이용하여 지연을 피하고 있습니다.
🔹 일부 기업들은 내륙에 창고를 확장해 재고를 쌓고 있으며 (특히 자동차 부문)
🔹 여러 기업들이 3PL을 통해 물류 경로를 최적화하고, 선적 상태를 실시간으로 추적하고 있습니다.

저희 회사와 여러 고객사들도 롱비치 항구로 우회하여 한국으로의 컨테이너 수출입 스케줄을 변경하였습니다.

#물류현황 #공급망위기 #조지아 #노스캐롤라이나
Source: State of Freight CNBC, Import Genius, 3PL Solutions, Freight Global, CoStar

09/25/2024

[저번주에 이어 업데이트 해드립니다]
🔷 동부 및 걸프 해안의 주요 항만에서 일하는 45,000명의 항만 노동자들이 10/1 파업을 예고하고 있습니다. 임금, 자동화, 작업 조건에 대한 협상이 진전이 없는 상태로 몇 달째 이어지고 있기 때문입니다.
45,000 dockworkers at major East/Gulf Coast ports are threatening to strike on 10/1 due to stalled negotiations over wages, automation, and working conditions.

🔷 특히 자동차 부품 공급망이 큰 타격을 받을 수 있으며, 조지아와 미시간 주의 자동차 제조업체들은 필수 부품 수입에 차질이 생기면서 생산 과정에 영향을 받을 가능성이 큽니다. 적시 생산 (Just-in-time) 방식으로 운영되는 제조업체들에게 특히 더 큰 영향을 받을 수 있습니다.
The auto parts supply chain and carmakers in states like Georgia and Michigan could be severely impacted, particularly due to disruptions in the import of essential components, which are critical for just-in-time manufacturing processes.

🔷 이 항만들은 미국 전체 컨테이너 화물의 절반 이상을 처리하며, 파업이 일주일만 지속돼도 45억-75억 달러의 경제적 손실을 초래할 것으로 보입니다.
These ports handle over half of all U.S. containerized goods, and a weeklong strike could cost $4.5-$7.5 billion.
#항만파업 #자동차부품 #공급망 #조지아 #미시간

Source: Bloomberg

09/14/2024

10/1 항구 파업 가능성, 제조업/리테일 공급망 차질 우려
Potential port strike threatens supply chains

⚓ 제조업체와 리테일업체들은 동부 및 걸프 해안 항구에서 국제 항만노동조합협회(ILA)가 10/1 파업에 돌입할 경우 발생할 수 있는 손실에 대비하고 있습니다.
Manufacturers and retailers are preparing for potential losses if the ILA (International Longshoremen’s Association) strikes at East Coast and Gulf Coast ports starting 10/1.

⚓ ILA와 미국 해양동맹 간의 계약은 9/30에 만료되며, 이 계약은 보스턴에서 휴스턴에 이르는 주요 항구에서 25,000명의 근로자들을 포함하고 있습니다. 사바나와 휴스턴 같은 주요 항구들은 자동차 부품, 중장비, 철강 등을 포함한 중요한 자재를 미국 제조업체에 공급하고 있습니다.
The ILA’s contract with the USMA (United States Maritime Alliance) expires on 9/30, covering 25,000 workers at major ports from Boston to Houston. Major ports like Savannah and Houston bring in crucial materials for U.S. manufacturers, including auto parts, heavy machinery, and steel.

⚓ 동부 해안과 걸프 해안 항구는 자동차, 전자제품, 식품, 의류, 농산물을 포함한 미국 수입품의 약 43%를 처리하고 있습니다.
East Coast and Gulf Coast ports handle about 43% of U.S. imports (including cars, electronics, food, and agricultural products).

⚓ 리테일업체들은 잠재적인 차질을 완화하기 위해 제품의 선적을 앞당기거나 서부 해안 항구로 이전시키고 있습니다.
Retailers have frontloaded shipments or shifted goods to West Coast ports to mitigate potential disruptions.

⚓ 9월 수입 물동량은 2.31백만 TEU에 이를 것으로 예상되며, 이는 2022년 이후 가장 높은 수준입니다.
September import levels are expected to reach 2.31 million TEUs, the highest since 2022.

⚓ 글로벌 물류 제공업체와 운송 사업자들은 이미 영향을 느끼고 있으며, 내륙 운송 수요 증가, 철도 혼잡, 운영 문제 등이 예상되고 있습니다.
Global logistics providers and transportation operators are already feeling the effects, with inland drayage demand, rail congestion, and operational issues anticipated.
#공급망 #제조업 #조지아 #텍사스

Source: FreightWaves

09/13/2024

10/1 항구 파업 가능성, 제조업/리테일 공급망 차질 우려
Potential port strike threatens supply chains

⚓ 제조업체와 리테일업체들은 동부 및 걸프 해안 항구에서 국제 항만노동조합협회(ILA)가 10/1 파업에 돌입할 경우 발생할 수 있는 손실에 대비하고 있습니다.
Manufacturers and retailers are preparing for potential losses if the ILA (International Longshoremen’s Association) strikes at East Coast and Gulf Coast ports starting 10/1.

⚓ ILA와 미국 해양동맹 간의 계약은 9/30에 만료되며, 이 계약은 보스턴에서 휴스턴에 이르는 주요 항구에서 25,000명의 근로자들을 포함하고 있습니다. 사바나와 휴스턴 같은 주요 항구들은 자동차 부품, 중장비, 철강 등을 포함한 중요한 자재를 미국 제조업체에 공급하고 있습니다.
The ILA’s contract with the USMA (United States Maritime Alliance) expires on 9/30, covering 25,000 workers at major ports from Boston to Houston. Major ports like Savannah and Houston bring in crucial materials for U.S. manufacturers, including auto parts, heavy machinery, and steel.

⚓ 동부 해안과 걸프 해안 항구는 자동차, 전자제품, 식품, 의류, 농산물을 포함한 미국 수입품의 약 43%를 처리하고 있습니다.
East Coast and Gulf Coast ports handle about 43% of U.S. imports (including cars, electronics, food, and agricultural products).

⚓ 리테일업체들은 잠재적인 차질을 완화하기 위해 제품의 선적을 앞당기거나 서부 해안 항구로 이전시키고 있습니다.
Retailers have frontloaded shipments or shifted goods to West Coast ports to mitigate potential disruptions.

⚓ 9월 수입 물동량은 2.31백만 TEU에 이를 것으로 예상되며, 이는 2022년 이후 가장 높은 수준입니다.
September import levels are expected to reach 2.31 million TEUs, the highest since 2022.

⚓ 글로벌 물류 제공업체와 운송 사업자들은 이미 영향을 느끼고 있으며, 내륙 운송 수요 증가, 철도 혼잡, 운영 문제 등이 예상되고 있습니다.
Global logistics providers and transportation operators are already feeling the effects, with inland drayage demand, rail congestion, and operational issues anticipated.
hashtag #공급망 hashtag #제조업 hashtag #조지아 hashtag #텍사스

Source: FreightWaves

U.S. retailers and manufacturers are taking steps to mitigate a potentially multibillion-dollar hit if the International Longshoremen’s Association goes on strike at the beginning of October.

09/07/2024

2024년 2분기: 리테일 업, 오피스 다운
Q2 2024: Retail Sales 📈, Office Sales 📉

🔸 2024년 2분기 애틀랜타 상업 부동산 투자 거래량은 2023년 2분기 대비 약 20% 증가했으며, 이는 지난 5분기 중 가장 높은 거래량입니다.
Investment sales volume in Atlanta’s commercial real estate sector in Q2 2024 increased by approx. 20% compared to Q2 2023, marking the highest volume in the past five quarters.

🔸 리테일은 37%, 다가구 주택 거래는 29%, 산업 부문은 약 8% 증가, 오피스 거래는 10% 감소했습니다. 다가구 주택 거래액은 $1B를 초과했습니다.
Retail sales increased by 37%, multifamily by 29%, and industrial by about 8%, while office sales declined by 10%.

🔸 Jamestown은 Kroger 앵커 매장을 포함한 Fountain Oaks를 $47.9M에 매입했으며, 거래 당시 98% 임대율을 기록했습니다.
Jamestown purchased Fountain Oaks, which includes a Kroger-anchored center, for $47.9M ($299/sf), with 98% occupancy at the time of sale.

🔸 리테일 거래는 팬데믹 이전 평균보다 25% 더 높았으며, 주로 그로서리 스토어 앵커 매장이 포함된 개발 프로젝트에 집중되었습니다. 리테일 임대료 성장률은 2023년에 연간 6.4%로 최고치를 기록했으나, 2024년~25년에는 약 3%로 둔화될 것으로 예상됩니다. 높은 금리와 연방 통화 정책의 불확실성으로 인해 거래 활동은 제한될 가능성이 있습니다.
Retail transactions were 25% higher than pre-pandemic averages, focusing on grocery-anchored developments. Retail rent growth reached an all-time high of 6.4% YoY in 2023, but is expected to slow to around 3% in 2024-25. Elevated interest rates and uncertainty around federal monetary policy may limit future transactions.

🔸 애틀랜타는 보통 하반기에 더 많은 거래량을 기록하며, 금리 인하가 거래 활성화에 긍정적인 영향을 미칠 것으로 기대됩니다.
Atlanta typically sees higher sales volume in the 2nd half of the year, and potential rate cuts are expected to stimulate deal activity.

Source: https://lnkd.in/eXER-N9Q
#애틀랜타 #조지아 #상업부동산 #리테일

09/06/2024

최신 고급 산업 시설에 집중되는 임대 활동: 미국 및 애틀랜타
Industrial Leasing Focused on New, High-Quality Properties

⬛2024년 봄과 여름 동안 미국 산업용 부동산 임대 활동은 15개월 넘게 수요가 둔화된 후 소폭 회복했습니다. 하지만 임대 증가에도 불구하고 순 흡수율은 여전히 2012년 이후 가장 낮은 수준에 머물러 있습니다.
U.S. industrial leasing activity saw a modest rebound during the spring and summer of 2024 after more than 15 months of softening demand. However, net absorption remains near the lowest levels since 2012, even with the uptick in leasing.

⬛확장 및 임대 활동은 주로 최신 고급 물류 시설에 집중되어 있으며, 팬데믹 이후 완공된 대형 시설들은 6억 1,400만 SF의 점유율을 추가한 반면, 구형 시설들은 2.4% 감소하며 2억 2,000만 SF 이상을 잃었습니다.
Expansions and leasing are focused on the newest, high-quality logistics properties, with post-pandemic facilities adding 614 msf in occupancy, while older properties have lost over 220 msf, down 2.4%.

⬛1990년에서 2010년 사이에 지어진 물류 시설들은 점유율이 크게 하락했으며, 임차인들은 최근 5년 동안 지어진 층고(CH)가 높은 최신 배급 센터를 선호하는 경향을 보이고 있습니다.
Properties built between 1990 and 2010 have experienced the largest declines in occupancy as tenants favor newer distribution centers with modern features (particularly higher ceiling heights).

⬛구형 물류 시설의 공실률은 시장마다 다릅니다. 예를 들어, 산호세(CA)는 3.8%로 낮은 공실률을 유지하고 있으며, 피닉스(AZ)와 휴스턴(TX)은 신규 개발이 많음에도 도심에 가까운 구형 시설 덕분에 여전히 미국 평균보다 낮은 공실률을 보입니다.
Availability rates for older logistics properties vary significantly by market. For example, in San Jose the rate remains low at 3.8% while in Phoenix and Houston, rates are below the U.S. average despite significant new construction, possibly due to the proximity of older properties to urban cores.

⬛서배너 (GA), 그린빌/스파턴버그 (SC), 멤피스 (TN)와 같은 시장은 인구가 적고, 주로 지역 물류 허브 역할을 하고 있으며, 임차인들이 더 효율적이고 도심에서 먼 최신 시설로 옮기면서 구형 물류 시설의 공실률이 높아지고 있습니다.
Markets like Savannah, Greenville/Spartanburg, and Memphis, which act as regional distribution hubs, are seeing higher vacancy rates in older properties as tenants move to newer, more efficient facilities further from urban centers.

[애틀랜타]
애틀랜타에서는 최근 몇 년간 개발된 신축 물류 시설들이 주로 대형 스페이스을 필요로 하는 임차인들을 대상으로 설계되었습니다. 이로 인해 소규모 임차인들은 선택할 수 있는 스페이스 부족해졌고, 이는 향후 개발 전략에 변화를 가져올 것 같습니다. 2024년 2분기 기준, 애틀랜타의 공실률은 신축 건물들이 즉각적인 임차인을 찾기 어려워하면서 8.6%로 상승했지만, 임대료는 전분기 대비 4.5% 상승하며 여전히 높은 수준을 유지하고 있습니다. 특히 5만 SF 이하의 스페이스에 대한 임대 활동이 활발해져 전체 거래의 63%를 차지하며 소규모 산업 스페이스에 대한 강한 수요를 보여주고 있습니다. 미국 진출 혹은 동남부 진출하시는 기업은 연락주시면 안내해 드리겠습니다.

Source: https://lnkd.in/gKWC2mDy https://lnkd.in/eEpY9HvV